# \[#164\] Jak inwestować małe kwoty rzędu 100 lub 200 złotych miesięcznie? An episode of [Inwestomat – oszczędzanie, inwestowanie i wolność finansowa](https://invisiblenetwork.ai/podcast/1506475429), 7 Aug 2023, 25 min. Audio: https://anchor.fm/s/23845a30/podcast/play/73788154/https%3A%2F%2Fd3ctxlq1ktw2nl.cloudfront.net%2Fstaging%2F2023-6-24%2Fedfffd11-6bf6-7a09-ecc6-caf41afd8834.mp3 • Link do wpisu na blogu: https://inwestomat.eu/jak-inwestowac-male-kwoty Z tego nagrania dowiesz się: • W co inwestować małe kwoty i przez jakie konta to robić. • Jak inwestować małe kwoty, by nie płacić za wysokich prowizji i opłat. • Jak wygląda oferta XTB, inPZU oraz Finax w porównaniu do siebie. • Które rozwiązanie wygrywa pod względem prostoty, a które pod względem potencjału do zysku. Zastrzeżenie: Informacje przedstawione w tym podcaście są prywatnymi opiniami autora i nie stanowią rekomendacji inwestycyjnych w rozumieniu Rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 19 października 2005 roku w sprawie informacji stanowiących rekomendacje dotyczące instrumentów finansowych, ich emitentów lub wystawców (Dz. U. z 2005 roku, Nr 206, poz. 1715). Słuchacz podejmuje decyzje inwestycyjne na własną odpowiedzialność. ## Transcript [0:00] Cześć wszystkim mówi Mateusz Samołyk, autor Bloga i Podcastu [0:03] inwestor Mateu Witam was w dzisiejszym podcaście, w którym [0:06] opowiem o inwestowaniu małych kwot, czyli kwot rzędu 100 200 [0:09] lub ewentualnie 300 zł. Już kiedyś był taki podcast i [0:14] bardzo podobny wpis na blogu. Dotyczył on dokładnie [0:16] inwestowania 100 zł miesięcznie, ale od tego czasu bardzo wiele [0:20] się zmieniło w ofertach maklerów oraz instytucji inwestycyjnych. [0:24] I stwierdziłem, że warto by go trochę zaktualizować w tym [0:28] podcaście, nie? Będzie żadnej aktywnej promocji, [0:33] że tak powiem, także nikt nie płaci mi za to, że to nagrywam, [0:36] więc jest to jak zwykle bezstronna i taka. [0:38] Według mnie obiektywna ocena ofert natomiast będą linki [0:43] afiliacyjne WE wpisie po prostu jeżeli polecam jakąś instytucję, [0:46] to może się znaleźć do niej linka afiliacyjny, ale wierzcie [0:49] mi, że nigdy nie robię tego na zlecenie, a przynajmniej [0:52] dotychczas nie robiłem i raczej nie zamierzam, ponieważ przeczy [0:55] to trochę mojej misji. Chcę przedstawiać najlepsze [0:58] oferty, a nie przedstawiać oferty, dlatego, że ktoś mi za [1:01] to płaci. Dla mnie bardzo ważnym jest taki [1:03] disclaimer, to sam początek, przez jakie konta można [1:06] właściwie inwestować małe kwoty w tej chwili? [1:09] Prawda jest taka, że można przez większość kont, ale również [1:13] przez większość kont nie warto inwestować małych kwot i chodzi [1:16] o to, że prowizje maklerskie są w takim wypadku za duże. [1:21] Jeżeli chodzi o taką największą rewolucję od ostatniego wpisu [1:25] tego typu, który napisałem około 2 lata temu, również nagrałem [1:29] wtedy podcast. To największą rewolucją jest to, [1:32] że xc B dodało do oferty akcje oraz ETF. [1:35] Ułamkowe i w praktyce oznacza to, że nie musimy już zbierać [1:39] pieniędzy do momentu, aż będzie nas stać na jedną jednostkę t [1:42] fa, a zamiast tego możemy kupić jej mały ułamek, czyli [1:47] wyobraźcie sobie, że jeżeli t kosztuje na przykład 100 €, [1:51] czyli około 450 zł, no to w xc B nie musimy mieć 450 zł. [1:56] Dokładnie żeby kupić jedną jednostkę lub wielokrotności tej [1:59] kwoty, żeby kupić więcej jednostek, a zamiast tego możemy [2:02] kupić nawet równowartość 1 €, czyli 4,50 zł i ta oferta nie [2:07] dotyczy wszystkich. Tfx TA jedynie 136, natomiast [2:13] wśród nich są takie, które umożliwiają zbudowanie [2:16] efektywnego i zdywersyfikowanego portfela inwestycyjnego. [2:19] Więc dlaczego by nie i powyższe sprawiło, że spośród ofert [2:23] inwestowania małych kwot XD nie dość, że nagle stało się [2:27] możliwym graczem w tej konkurencji, ponieważ nie wiem [2:31] czy pamiętacie, ale wcześniej xt B umożliwiało inwestowanie od [2:35] 500 zł wzwyż lub ich równowartości w walutach obcych [2:39] około. No to teraz możemy inwestować [2:41] dosłownie kilka kilkanaście złotych i dzięki temu ich step [2:44] według mnie przynajmniej stało się bezkonkurencyjne zarówno pod [2:47] kątem opłaty transakcyjnej, jak i pod względem możliwej kwoty [2:51] inwestycji. Jeżeli chodzi o konkurencję dla [2:54] xtb, ponieważ ona oczywiście istnieje, to jedną z nich są [2:57] fundusze in pzu od pzu tfi i jest tam 16 funduszy. [3:01] Opłaty transakcyjne są zerowe, czyli kupujemy funduszy za [3:05] darmo, możemy inwestować minimalnie 100 zł opłaty roczne, [3:09] czyli te, które ponosimy posiadając fundusz. [3:12] Niestety, obecnie no podniosły się od ostatniego razu wynoszą [3:18] między 1,07 a 2,5% rocznie. Jeżeli chodzi o PC tfi to mało. [3:25] Swoje zalety, te koszty są oczywistą wadą. [3:28] Zaraz omówię wszystkie zalety i wady, żebyście mogli sami wybrać [3:32] najlepszą dla was ofertę. No i mamy też robo doradcy [3:35] finałach, z którego oferta nie zmieniła się akurat od [3:38] ostatniego razu. Kiedy ją opisywałem, więc jak [3:40] zwykle mamy tu 1,2% opłaty za wpłatę mniejszą od 1000 €, a [3:45] oczywiście jeżeli inwestujemy małymi kwotami, no to wiadomo, [3:47] że będziemy to uiszczać, bo wpłacamy tam na przykład 200 zł [3:50] miesięcznie. Dalej mamy koszt roczny 1,2%, to [3:55] jest opłata. Nex później kosz ET fów w [3:58] koszyku finepix to jest kolejna i gdzieś taki 1/10 2/10% [4:03] maksymalnie minimalna kwota inwestycji w rynek 50 zł ma [4:08] swoje zalety, ma swoje wady i zaraz Wszystko omówię. [4:13] Jeżeli chodzi o zmianę od ostatniego zestawienia ofert XTB [4:16] ostatni raz opisywałem w połowie 2021 roku i właśnie od tego [4:20] momentu obniżono minimalną kwotę transakcji z 500 do około 50, a [4:25] następnie do około 5 zł. Także obecnie ona wynosi [4:28] dosłownie kilka złotych. Można kupować bardzo małe ułamki [4:32] ET fów, przynajmniej niektórych z nich. [4:33] To jest oczywiście bardzo pozytywną rzeczą. [4:36] Poza tym wprowadzono formularz w 8 BN, czyli ten obniżający [4:40] stawkę podatku u źródła od dywidend ze spółek amerykańskich [4:43] z 30 do 15%, więc są to zmiany no bezapelacyjnie na lepsze. [4:47] Dlatego też nie ukrywam, że to jest główna motywacja do [4:50] napisania tego wpisu. I teraz 2 motywacja, którą [4:54] miałem to jest to, że inps zu poszerzyło trochę ofertę [4:57] funduszy było. 1,5 roku temu 9 teraz jest 16, więc to jest [5:01] jakiś plus. Niestety to poszerzenie oferty [5:03] jest trochę dziwaczne, co zaraz zresztą opiszę, bo nie [5:06] wprowadzono tych globalnych najprostszych ET fów, a takie [5:09] trochę no egzotyczne branżowe, no niekoniecznie takie, które [5:14] bym polecał. No i wzrosły te przeciętne [5:17] koszty roczne. Niestety tego się nie [5:20] spodziewaliśmy, ale no cóż, miały być pasywne i tanie są, no [5:26] mam nadzieję dość pasywne, ale tanie już niestety w tej chwili [5:28] nie są można tu tłumaczyć. Różne sposoby, ale koszty [5:32] wzrosły. Pierwsze pytanie, jakie możecie [5:34] mieć w tym momencie? To jest Dlaczego nie ma tu [5:36] innych domów maklerskich w Polsce i powód jest prozaiczny. [5:40] Chodzi o to, że minimalne prowizje maklerskie w innych [5:43] domach maklerskich, jeżeli chcemy inwestować w zagraniczne [5:45] ETFW tym przypadku w europejskie tf, czyli zwykle w te irlandzkie [5:49] wynoszą na przykład 14 20 19 zł i tak dalej i tak dalej. [5:55] Jeżeli inwestujesz kwotami rzędu 100 zł miesięcznie, to [5:58] oczywiście nie chcesz płacić za transakcji kilkunastu lub [6:00] kilkudziesięciu złotych. To jest zupełnie logiczne. [6:03] I właśnie dlatego nie porównuje tu wielu polskich domów [6:06] maklerskich, a jedynie xcb. To jest jedyny, który nie ma [6:10] prowizji minimalnej, nawet jeżeli inwestujesz w polskich [6:13] złotych, to płacisz pół procent prowizji tej za przewalutowanie [6:17] i koniec i nie ma tam minimalnej 14 czy 19 zł, dzięki czemu to [6:22] inwestowanie małych kwot dalej jest korzystne w XYB, jak już [6:26] jesteśmy przy ich TB. Czy warto inwestować małe kwoty [6:29] w stw wady i zalety? Dla mnie zalety są dość [6:33] oczywiste. Po pierwsze możemy możemy [6:35] inwestować w ponad 100 tanich funduszy ETF. [6:38] Wiadomo, że koszty bieżące, czyli te roczne, są dużo [6:40] ważniejsze niż jednorazowe, czyli jeżeli jakiś ekspert od [6:44] funduszy powie wam, że co z tego, że te fundusze są taniej, [6:48] jeżeli za zainwestowanie w nie musicie zapłacić na przykład pół [6:50] procent XD no to możecie się tutaj zaśmiać, ponieważ pół [6:54] procent płacicie raz od całej kwoty, a te koszty roczne przed [6:57] 1,5% Płacicie co roku od całej kwoty. [7:00] No i nie muszę chyba mówić, że jeżeli koszty są tak wysokie, to [7:02] w ciągu kilkudziesięciu lat oddacie w końcu instytucji. [7:06] Prowadzącej wasz fundusz na przykład 30 czy 40% łącznych [7:10] środków, które byście w tym okresie mieli nie tylko zysku, [7:14] ale łącznie środków, które byście zarobili, gdyby tego [7:17] kosztu nie było. 2 zaleta XDB właśnie niskie koszty roczne już [7:22] mówiłem 3 brak prowizji na koncie prowadzonym w euro, czyli [7:26] jeżeli macie tam konto w euro to w ogóle nie płaci się prowizji [7:29] maklerskiej. Czy jeżeli wpłacicie tam na [7:31] przykład euro z revoluta czy z jakiegoś kantoru internetowego? [7:34] No to handel jest darmowy tak długo jak ten etap jest notowany [7:37] w euro. Na koncie złotych nie macie [7:40] prowizji minimalnej i też oczywista zaleta, bo nawet małe [7:43] kwoty mają wtedy dość niskie Prowizje za przewalutowanie i [7:47] możecie szybko upłynnić środki, bo te są notowane na giełdzie, [7:50] więc jak sprzedacie to macie środki dostępne praktycznie [7:52] natychmiast to też jest jakiś plus. [7:55] Wadę oferty, brak możliwości prowadzenia IKEI ze nie wiadomo [7:58] kiedy ta możliwość będzie i czy będzie w ogóle, ale nie mam na [8:01] razie takich informacji. Fixed B nie ma też [8:03] uwierzytelniania dwuskładnikowego, czyli tu [8:06] factor authentication. Niestety wielu osobom na tym [8:10] zależy. Znaczy nie niestety zależy tylko [8:12] niestety nie ma, bo w sumie mnie też na tym by zależało, więc [8:16] szkoda że tego jeszcze nie ma. Trochę kłopotliwe jest [8:18] rozliczenie podatku giełdowego i podatku belki, ponieważ [8:21] transakcje zagraniczne nie są uwzględniane w pit 8 CITB [8:25] natomiast przygotowuje osobny raport do tego więc to nie jest [8:28] tak, że to jest trudne, ale trzeba jednak coś ręcznie zrobić [8:32] i to było na tyle, jeżeli chodzi o XDB, jak wejdziemy w szczegóły [8:35] ich oferty, to zobaczymy, że wśród tych trafów ułamkowych [8:38] mamy dobrze nam znane te efy typu i She Screams i World US i [8:44] TF mamy też escort Mk CI emerging Markets. [8:48] Mamy adrii ol kantry World Indeks mamy, więc wszystkie [8:52] proste te frakcyjne mamy te obligacyjne test prostych mamy [8:57] te właściwie te cene złoto o dość niskich kosztach rocznych, [9:00] więc tutaj tak naprawdę nie ma czego przedłużać. [9:03] Po prostu jeżeli chcesz zbudować za niskie kwoty miesięcznie taki [9:07] prosty, tani, zdywersyfikowany portfel to da się to zrobić i to [9:11] jest chyba najważniejsza informacja dla Ciebie jako [9:14] osoby, która ewentualnie będzie chciała prowadzić tam konto. [9:19] Pytanie, które już teraz mieć to to czy akcje ETF ułamkowe wxe są [9:23] bezpieczne to taka analogia. Jeżeli kupujesz jedną jednostkę [9:27] TA taką całą no to należy ona do ciebie działa to tak, że depozyt [9:31] do jego kraju wie o tym że broker ją posiada ale to jest [9:33] konto klienta a nie konto brokera więc broker prowadzi [9:37] rejestr tego kto ma jednostki. Ty posiadasz jedną całą [9:40] jednostkę proste. Jeżeli kupujesz ułamkowe też no [9:45] to na przykład 1/10 jednostkę TAU Brokera. [9:48] No to należy ona w całości do brokera depozyt kraju widzi to [9:52] jako własność brokera nie twoją, czyli na przykład broker może to [9:55] podzielić nawet pomiędzy kilkunastu. [9:58] Klientów, jeżeli chcę i już sam broker prowadzi rejestr podziału [10:02] jednostki. I ten rejestr brokera nie [10:05] obchodzi zbytnio depozytu i to się różni w tym kontekście, że [10:10] P. Dawnie to jest ETF brokera, nie [10:13] twój, więc w przypadku bankructwa lub jakiś innych [10:16] problemów finansowych brokera lub maklera akcja lub funkowy [10:20] może po prostu przepaść, co nie spotka nigdy jednostki kupionej [10:24] bezpośrednio w całości, więc to jest trochę bardziej ryzykowne. [10:28] Ważna informacja. Pewnie jeżeli byliście ciekawi w [10:31] jaki sposób inwestować małe kwoty X cc B No to to jest dość [10:34] proste wybrać ETF dla światowe akcje, ewentualnie światowe [10:38] obligacje można dorzucić je tef na złoto. [10:41] I proces jest, no taki jak zawsze. [10:44] Grupowanie jednostek ETF ów przelewasz ten małą kwotę co [10:47] miesiąc czy co jakiś czas chcesz i po prostu kupujesz ułamkowe [10:51] efy z tej listy? Oczywiście ułamkowych, które da [10:54] się kupować. Jedyna zagwozdka, którą możesz [10:57] mieć, jeżeli chodzi o ich b to jest to czy prowadzić konto w [10:59] euro czy w polskich złotych w euro jest oczywiście taniej, bo [11:03] za sam handel nie zapłacisz ani euro ani złotego, więc najtaniej [11:09] przez na przykład Revolution przelewać euro kupować te [11:11] notowane w euro trochę drożej, ale dalej dość tanio. [11:15] Jest po prostu przelewać nasze polskie złote, zarobione do xt i [11:19] już u brokera podczas transakcji wymieniać jakby w locie te [11:24] środki za pół procent bez kwoty minimalnej także dalej bardzo [11:27] dobra oferta przyjrzymy się teraz NPZU, który moim zdaniem [11:31] jest najsilniejszym konkurentem XD jeżeli chodzi o inwestowanie [11:34] małych kwot, jego zalety jest ich dość dużo. [11:37] Tak naprawdę po pierwsze można imprez tu prowadzić w formie ike [11:40] lub ikze, czego nie można powiedzieć o CBW tej chwili [11:43] handel jest darmowy, także prowizji. [11:45] Transakcja jej nie ma. One oferują parasol podatkowy, [11:48] czyli możesz zmieniać fundusze bez płacenia podatku giełdowego, [11:51] czyli tak długo jak masz zainwestowane pieniądze wewnątrz [11:54] im pzu to możesz mieć raz w akcje raz w obligacje realizować [11:58] zysk pomiędzy tymi. Nazwijmy to transakcjami, bo to [12:02] nie do końca jest transakcja i to nie generuje obowiązku [12:05] płacenia podatku. Rozliczenie podatkowe jest [12:08] bardzo proste, bo w zasadzie go nie ma. [12:10] Wszystko robi za ciebie pzu także nie musisz rozliczać się [12:13] podatkowo. To jest akurat typowe dla tef i [12:15] to jest ich niewątpliwa zaleta i taka zaleta wada zależy jakie [12:20] masz do tego podejście to jest to że fundusze ING pzu są [12:22] zabezpieczone walutowo do polskiego złotego może być WADA [12:26] ponieważ no nie wiemy czy warto zabezpieczać się walutowo do [12:29] złotego a w długim terminie i tak uśrednia kurs zakupów [12:32] zarówno waluty jak i samego funduszu wadę oferty. [12:36] Taka oczywista i wada, która tak naprawdę przyćmiewa większość [12:40] zalet. To są wysokie koszty. [12:41] Fundusze Internetu. Jeżeli fundusz kosztuje około [12:45] 1,5% rocznie, a przeciętny koszt w czerwcu 2023 roku według [12:51] dokumentów kid w wynosi 1,59%, czyli naprawdę dużo, to jest [12:56] wielokrotnie więcej niż przeciętnego t fa europejskiego. [13:00] Około pięciokrotnie więcej, nie mówiąc o tych największych [13:03] drzewach europejskich, od których to jest ośmio [13:06] dziewięciokrotnie. Więcej 2 wada im pzu to to, że [13:09] brakuje tam takiej standardowej oferty, czyli nie ma Tfa [13:12] właściwie funduszu nie te fa, bo to nie są efy, nie ma funduszu [13:16] pasywnego na globalne akcje nie ma funduszu pasywnego na [13:19] globalne obligacje. Nie ma takich na miks tych 2 [13:21] rzeczy mogliby trochę polepszyć ofertę moim zdaniem wypłata z [13:28] pzu może trwać do 7 dni to też jest wada no bo jak to te i [13:32] wykup jest tylko co kilka dni i odzyskanie środków trochę [13:34] zajmuje, więc jeżeli chcesz mieć płynne środki to te nie są takie [13:38] do końca płynne. Co może być ciekawe to to jakie [13:42] fundusze kupisz przez in pzu? Wybór jest coraz szerszy, bo [13:46] mamy już ich 16, z czego 11 to akcyjne 5 obligacyjne opłaty [13:51] bieżące są bardzo wysokie. Tak jak mówiłem. [13:55] Dla przykładu in pzu akcje europejskie prawie jeden 8% [13:58] rocznie, akcje rynku złota 2,5% rocznie aż jakieś obligacyjne na [14:03] przykład inwestycji ostrożnych jeden przy tych 14% rocznie to [14:07] jest no te fundusze już można nazwać drogimi. [14:10] Myślę, że nie muszę się tego bać, że tak powiem. [14:13] Zwłaszcza że gdy nagrywałem ostatni materiał o pzu, to był [14:16] bodajże grudzień 2021 roku, czyli niedługo już będzie 2 lata [14:21] od tego momentu. No to te fundusze były 2 razy [14:24] tańsze ponad więc pomimo zalet tej oferty po prostu nie [14:29] potrafię jej z czystym sumieniem polecić. [14:31] Mogę powiedzieć, że ma ona zalety, jednak te koszty, no czy [14:34] to jest tego warte? Sami musicie sobie już [14:36] odpowiedzieć jak inwestować małe kwoty w PLN w pzu, jeżeli się na [14:40] to zdecydujecie, to jest to bardzo proste wpłacacie tam [14:43] minimum 100 zł wybieracie? Fundusze wybranej proporcji już [14:47] Wszystko jedne się dzieje po prostu w tle za was przy zmianie [14:51] składu portfela nie płacicie ani prowizji, ani podatku, bo tam [14:54] nie ma prowizji. Parasol robi swoje i podatek nie [14:57] jest naliczany nazwijmy to i tak naprawdę prostota jest [15:03] niewątpliwa. I nie da się jej podważyć. [15:05] To jest bardzo prosta usługa, więc jeżeli ktoś chce prostą [15:08] usługę, to to jest bardzo dobra usługa. [15:10] Natomiast nie jest tania. Marzy mi się szczerze mówiąc, [15:13] usługa tak prosta jak imprezy, to i tak tanio jak zagraniczne [15:15] fundusze ETF, ale to chyba nie w Polsce i chyba nie w 21 wieku [15:19] jeszcze tak mówię to trochę z przekąsem, ale na razie nie [15:23] zanosi się, żeby takie usługi miały tutaj powstać. [15:27] Pamiętaj, że możesz wykorzystać in pzu sytuacyjnie, czyli możesz [15:30] zacząć tam inwestować na i kxx lub samym ike i w końcu [15:34] przenieść się na tańsze konto maklerskie. [15:36] Ikę, więc możesz tego użyć tak krótkoterminowo. [15:39] To nie jest żaden problem, bo pewnie lepiej tego tak użyć niż [15:42] w ogóle nie używać ike i ikze 3 konkurentem będzie fina ex, [15:48] czyli robot doradca finepix. Jeżeli chodzi o zalety tutaj też [15:52] są 2 pierwsza to jest to, że niedługo będzie się dało [15:55] prowadzić tam oj P, czyli to europejskie ike nazwijmy to to. [16:01] Pierwsza zaleta fix jest jedynym zarejestrowanym w tej chwili [16:05] prowadzącym takie takie fundusze. [16:08] Takie konta, więc pewnie w Polsce też wkrótce wejdzie to 2 [16:11] zaleta to jest to inwestowanie jest proste i automatyczne. [16:14] To jest akurat podobna zaleta jak ING pzu no ale trzeba [16:17] nadmienić, że to jest bardzo proste wadę oferty, brak [16:21] możliwości prowadzenia i k XVI o ile xtb może wprowadzić te konta [16:25] no to fix nie jest polskim domem maklerskim, więc po prostu nie [16:27] może ich wprowadzić. Kolejną wadą jest wysoki koszt [16:31] wejścia, czyli ten wpłaty dla małych kwot. [16:34] Będziemy zawsze płacić 1,2% rocznie, to jest dość dużo. [16:37] To jest jakby ekwiwalent prowizji transakcyjnej, mimo że [16:40] to nie jest transakcyjne, bo to jest za wpłatę, to jednak gubimy [16:43] gdzieś te pieniądze. No i taką najbardziej oczywistą [16:46] wadą jest wysoki koszt roczny 1,2% plus koszt fów to sprawia, [16:50] że to się za bardzo nie spina. Mam na myśli wiele lat [16:54] inwestowania tutaj zwiewam za dużo środków, żeby to było tego [16:57] warte i dochodzi tu jeszcze problem z rozliczeniem. [17:00] Podatku giełdowego czy jak kto woli podatku belki również, [17:03] ponieważ finepix jakby naszymi środkami dokonuje ryba dancingu, [17:06] czyli równoważenia proporcji portfela, przez co co roku [17:10] zazwyczaj mamy zdarzenie podatkowe i mamy konieczność [17:14] rozliczenia no dochodu uzyskanego na giełdzie finek z [17:18] wysyła nam pit z g załączamy, uwzględniamy to w pit 38 także [17:22] mamy trochę takiej pracy manualnej. [17:25] Nie da się powiedzieć, że nie mamy jeżeli chodzi o ofertę [17:29] inwestycyjną. Finepix ona się nie zmieniła. [17:30] Specjalnie od ostatniego razu, czyli możemy po prostu wybrać [17:33] sobie proporcje akcji i obligacji i finek sprowadzi nam [17:37] taki portfel. Tyle że po co się bawić w Index? [17:42] Jeżeli możemy kupić ETF na przykład vanguard LIFE straty, [17:44] czyli który jest bardzo podobny, koszty są bardzo niskie i też [17:48] trzyma za nas taką proporcję. Zresztą jeżeli słuchacie mnie [17:51] nie od dziś, to wiecie co to jest Vanguardia strategie to [17:53] chyba nie muszę nic mówić jeżeli chodzi o inwestowanie małych [17:58] kwot filler Fine pix no to jeżeli cenisz sobie niskie [18:01] koszty to jednak zajmij się ofertą XCB. [18:04] Moim zdaniem każdy jest w stanie nauczyć się kupować jednostki [18:09] etapów, a zwłaszcza jeżeli możemy kupować jednostki łąkowe, [18:12] bo wtedy niezależnie od kwoty, którą posiadasz na rachunku, [18:14] praktycznie zawsze będziesz w stanie kupić ten ułamek [18:18] jednostki te fa, więc nie jest to już takie trudne, jak było to [18:22] wtedy, kiedy musieliśmy zbierać środki. [18:25] Aż było nas stać na jedną jednostkę. [18:27] Teraz nie musimy już na to czekać, no i z 2 strony, jeżeli [18:30] cenisz sobie prosto tej, boisz się konta Maklerskiego. [18:33] No to oferta in pzu jest bogatsza od oferty robot. [18:36] Pracy, więc. Po co? [18:39] Jakby dalej nie rozumiem Dlaczego nie in pzu? [18:41] Zwłaszcza że możesz tam zmieniać fundusze jest ten parasol jest [18:44] tam IKEI X ze, no jeżeli już coś wybierać to to nie wiem czy in [18:48] pzu nie jest wtedy lepszym wyborem, więc w tym przypadku no [18:52] ja nie widzę sytuacji, w których najlepiej wybrać finepix [18:56] natomiast widzę dla niektórych sens używania in pzu i gdzie [19:01] najlepiej inwestować małe kwoty prawdopodobnie znasz moje [19:05] podejście i wiesz, że najtańszą opcją, czyli tą którą tę, którą [19:08] ja preferuję jest. Inwestowanie w akcje na xtb, [19:12] ponieważ to jest tanie konto inwestowania. [19:14] W obligacje na przykład edo w biurze Maklerskim Pko lub Pekao [19:18] SA, ponieważ sam je można kupić, można to prowadzić w formie ike. [19:23] Na przykład jako to ike obligacje, chociaż ja polecam [19:26] akcję na fillm. Na ike to niestety nie ma teraz, [19:30] więc to jest trochę skomplikowane, więc najtańszą [19:33] opcją jest po prostu te efy akcyjne wx TB. [19:36] Ewentualnie obligacje E do w PKOBP na przykład lub można na [19:42] ich TB po prostu kupować ETF akcyjne ETF obligacyjne ułamkowe [19:46] tak żeby dało się inwestować małe kwoty bez prowizji [19:50] odliczone małe kwoty teraz opcją pośrednią jeżeli komuś nie [19:53] przeszkadza ten wysoki koszt imprez zł i ceni sobie prostotę [19:56] to myślę że w akcje i obligacje. Fundusze można inwestować przez [20:00] in pzu i w końcu przenieść się na przykład do dm boś z ike lub [20:05] z IKEI X ze co prowadzisz na przykład kupować tam akcje i [20:09] poza tym kupować obligacje edo w biurze Maklerskim Pko o taką [20:12] najprostszą opcją jest po prostu wybór NPZU no bo jeżeli uważasz, [20:16] że prowadzenie konta Maklerskiego przerasta twoje [20:19] możliwości czasowe lub jakieś takie manualne nazwijmy to to [20:23] oczywiście imprez zł będzie lepsze niż nie inwestowanie w [20:27] ogóle trochę przerażają mnie te wysokie koszty funduszy i PZU [20:30] ale. Muszę przyznać, że no to jest [20:32] prosta oferta, jakby co to nie mam żadnej afiliacji, czyli pzu. [20:37] Zresztą prawdopodobnie się nie da mieć, jeżeli chodzi o ich CB, [20:41] jak cenisz sobie niskie koszty? No to moim zdaniem nie ma dla [20:45] ich teraz konkurencji, zwłaszcza że można inwestować w prawie [20:50] dowolne tf jest ich tam 130 kilka w tej opcji inwestowania [20:54] łąkowego i to jest naprawdę korzystne, niskie prowizje, [20:59] możliwość wydania na te efy prawie każdej kwoty Polski Dom [21:03] Maklerski jest to rozliczenie podatkowe t. [21:06] Dokument, który ułatwia, jakby nie patrzeć, wypełnia. 38, więc [21:12] dlaczego by nie i bym powiedział, że to jest najlepsza [21:16] opcja, którą możesz w tej chwili wybrać? [21:19] No i wystosowanie małych kwot na koniec, Dlaczego nie [21:23] uwzględniłem na przykład innych robo doradców typu portu? [21:26] No choćby dlatego, że cenowo może i są trochę atrakcyjni się [21:29] od Fina psa, to są krócej na rynku, zwłaszcza polskim i dalej [21:32] są dość drodzy, więc jeżeli chodzi o prostote i pzu moim [21:36] zdaniem kompletnie zmiata oferty obydwu robo doradców. [21:42] Dlaczego nie uwzględniłem innych domów maklerskich? [21:43] To już wiecie, bo inwestowanie małych kwot się po prostu tam [21:46] nie opłaca. Niektórzy z was mogą się [21:49] zastanawiać, Dlaczego nie uwzględniłem oferty polskich t [21:53] FÓW, bo zazwyczaj jak inwestujemy na GPW, to te kwoty [21:57] prowizji minimalnych są niższe o polskich maklerów, więc możecie [22:01] sobie myśleć, dlaczego akurat nie uwzględniłem też polskie [22:04] ofertę t ów no choćby dlatego, że jest bardzo wąska. [22:07] Da się kupić też na SMP 500 na Nasdaq one też są akurat [22:13] hodowlane. Czyli zabezpieczane do polskiego [22:15] złotego, ale brakuje tej oferty globalnej. [22:18] Brakuje no ciekawych tanich wielu ET fów. [22:21] No i niestety na GPW chyba zawsze będzie brakować F ff, [22:24] skoro te fundusze rejestrowane w Polsce muszą działać tak jak [22:28] fundusz inwestycyjny. Zamknięty, czyli są droższy, to [22:31] jest trochę inna struktura prawna niż jakby to był fundusz [22:33] inwestycyjny otwarty po prostu mógłby być on notowany na [22:37] giełdzie, ale niestety one nie mogą być notowane na giełdzie. [22:43] Podsumowując, czego brakuje który instytucji? [22:46] No to z pewnością ich brakuje IKEI xl. [22:48] Gdyby tam było IKEI ze jeszcze miałoby korzystną ofertę, być [22:52] może jakieś zwolnienie z tej prowizji walutowej. [22:55] No to byłaby to naprawdę świetna oferta, praktycznie [22:58] bezkonkurencyjna. Wtedy można by polecać tylko ich [23:00] sb i no byłoby to najlepsze konto maklerskie podkreślam [23:04] maklerskie do inwestowania p FY, a nie do spekulacji na [23:08] produktach cf D, bo zupełnie o tym teraz nie mówię i No nie [23:12] polecam czegoś takiego, jeżeli chodzi o zarówno w Chinach jak i [23:16] PZU No to coś by się przydało z. Z kosztami rocznymi, jeżeli [23:21] zauważyłeś lub zauważyłaś to, że ING pzu. [23:23] Niektóre z tych funduszy pobierają swoje indeksy, bo [23:25] faktycznie dzięki punktom słomkowym, jak one mają [23:27] zabezpieczenie walutowe? To jest tak w ostatnim czasie, [23:30] że część z nich pobija swoje benchmarki. [23:32] No ale jak myślicie, czy te fundusze w długim terminie [23:36] obciążone kosztem 1,5% rocznie są w stanie pobierać swoje [23:40] benchmarki? Tak na logikę naprawdę chłodne [23:44] myślenie bez żadnych sympatii sympatii w kieszeń, no nie jest [23:48] to możliwe, po prostu taki fundusz nie może pobierać [23:50] benchmarku. Zwłaszcza, że to musi być [23:52] fundusz pasywny, także mimo Wszystko on musi być oparty na [23:55] indeksie, więc z takimi kosztami. [23:58] No Przepraszam, z czym do ludzi minie 15 lat nie widzę tego, [24:01] żeby jakiekolwiek imprez z u mógł pobić taniej ETF na ten sam [24:06] lub podobny benchmark to jest po prostu niewykonalne, więc jeżeli [24:10] NPZU nie zrobią czegoś, żeby obniżyć kosztów, jeżeli nie [24:14] przestaną się tłumaczyć, tym one się tłumaczą na wiele sposobów. [24:17] Mam na myśli zarządzających na przykład to, że mają niskie [24:20] aktywa. No ale trochę tak to widzę. [24:21] Jeżeli oferta jest mało konkurencyjna, to niestety [24:23] aktywa są i będą niższe i z czasem kapitał będzie płynął do [24:28] tańszych zagranicznych aktywów. Trochę szkoda dla naszej [24:30] polskiej branży finansowej, ale niestety jak tam są lepsze [24:34] oferty, to czy blogerzy mają polecać nasze, bo są patriotami? [24:37] No nie, niestety jesteśmy ludźmi i chcemy mieć jak [24:40] najkorzystniejsze oferty dla siebie, czyli jako inwestorzy [24:43] chcemy po prostu inwestować jak najtaniej, dlatego właśnie [24:46] polecam ich CBW opisie jest link afiliacyjny, jeżeli jeszcze nie [24:50] macie tam konta, będę bardzo wdzięczny, jeżeli z niego [24:52] skorzystacie. Mam nadzieję, że wpis podcast [24:55] klip się podobał. No i do zobaczenia w [24:57] komentarzach cześć. Shows are listed from Apple Podcasts' charts and directory, and Podcast Index where it is used. Every show and episode belongs to its publisher and plays from the publisher's own feed; this site hosts none of them.